Новый объект площадью более 90 000 кв. м станет ядром проекта «Звездный путь», инициатором которого выступает Управление делами президента. Он займет 20 га земли. Кроме главного зала на 2500 человек планируется построить камерный — на 700 мест, выставочную и конференц-зоны, а также бизнес-клуб, где можно было бы проводить советы директоров и деловые встречи на высшем уровне, сообщается в пресс-релизе Управделами. Заложить первый камень планируется летом следующего года, а первые мероприятия новый комплекс примет уже в 2011 г.

Проект будет реализован Управделами совместно с «Лукойлом», Новолипецким меткомбинатом (НЛМК), ВТБ, Газпромбанком и банком «Россия», сказал Кожин. Для реализации проекта партнеры учредили весной ООО «Конгресс центр Константиновский». Совет директоров этой компании возглавил Кожин. Управделами внесло в проект 20 га земли в Стрельне. Пять партнеров заплатят 350 млн евро, сказал Кожин. Их доли в проекте будут равными. 20 га близ Константиновского дворца стоят около 70 млн евро, считает президент группы компаний «Аверс» Михаил Зельдин. Таким образом, все партнеры могут получить равные доли.

ВТБ дал принципиальное согласие на участие в финансировании проекта, но конкретные условия руководство банка пока не оговаривало, говорит зампред правления ВТБ Василий Титов. Представитель НЛМК сообщил, что финансирование стройки будет осуществляться через Морской порт Санкт-Петербург, которым владеют структуры основного владельца сталелитейной компании Владимира Лисина. Источник в «Лукойле» подтвердил участие компании в этом проекте: «Мы приняли предложение администрации президента». По его словам, это проект коммерческий. Впрочем, собеседник «Ведомостей» утверждает, что к началу строительства круг инвесторов планируется расширить. Связаться с представителями Газпромбанка и банка «Россия» не удалось.

350 млн евро — не такая большая сумма для нас, говорит источник в одной из компаний — партнеров Управделами. Он уверен, что это не коммерческий, а политический проект. При площади 90 000 кв. м затраты на 1 кв. м составят около $5000. Примерно столько же стоила реконструкция Константиновского дворца, говорит исполнительный директор консультационной фирмы «Интерконсалт» Сергей Ковалев. По его словам, городу очень не хватает большого зала для конгрессов и приемов. А другие объекты будут, по его словам, конкурировать с Константиновским дворцом.

Председатель совета директоров Агентства развития и исследований в недвижимости (АРИН) Андрей Тетыш называет затраты в $5000 на 1 кв. м «нормальными для объекта Управделами президента». Для такого здания нужна дорогая система безопасности, высококачественные стройматериалы и надежные инженерные системы, рассуждает эксперт. В обозримом будущем он не окупится, если только конгресс-центр не будет постоянно заполнен конференциями уровня первых лиц государства вроде Петербургского экономического форума. Кожин вчера не исключил этой возможности.- В подготовке материала участвовали Анна Щербакова, Александр Тутушкин
Добавить комментарий (0 Комментарии)

Акции банка «Зенит» были включены в RTS Board в июле этого года, сделок по бумагам не проводилось, согласно котировкам, выставленным в пятницу, капитализация банка составила 1,963 млрд долл. В конце августа ЦБ зарегистрировал выпуск обыкновенных акций банка «Зенит» на 1,65 млрд руб., размещение будет проводиться по открытой подписке. После допэмиссии уставный капитал «Зенита» возрастет на 14,29%. Обыкновенные акции банка «Санкт-Петербург» в индикативной системе РТС находятся с апреля, последняя сделка была заключена 3 октября по цене 5 долл. за акцию. Капитализация банка по выставленным котировкам 5 октября составила 729 млн долл. В середине сентября ЦБ зарегистрировал выпуск допэмиссии акций банка «Санкт-Петербург» на 50,8 млн руб., акции также планируется разместить по открытой подписке. После размещения уставный капитал банка «Санкт-Петербург» увеличится на 20%.

Прохождение процедуры листинга, безусловно, является одним из шагов банков к проведению публичного размещения. Тем боле что котировальный список В предназначен для бумаг эмитентов, планирующих впервые провести биржевое либо внебиржевое размещение. Согласно правилам РТС, в этом списке бумаги могут находиться не более шести месяцев. Однако, как показывает практика, это еще не означает, что банки проведут размещение в течение полугода. «Вообще, вхождение в листинг отнюдь не обязывает проводить IPO — можно выйти из листинга, а потом снова пройти процедуру вхождения в него», — говорит руководитель группы финансовой экспертизы ИК «Финам» Юрий Еремин.

По мнению исполнительного директора ИК «Церих Кэпитал Менеджмент» Александра Щеглова, включение в котировальный список делается для накопления торговой истории, чтобы затем, после размещения, ценные бумаги можно было быстрее перевести в котировальные списки более высокого уровня. Кроме того, по его словам, есть такой технический момент, когда прохождение листинга до размещения позволяет сократить время вывода бумаг на торги после IPO.

«У банка «Санкт-Петербург» капитализация небольшая, и акционерами его являются физические лица. В 2006 году у банка явно ощущался дефицит собственного капитала. Исходя из этого можно ожидать, что банк будет охотнее выходить на IPO, и возможно даже по небольшой цене, — считает начальник аналитического управления ФК «Открытие» Халиль Шехмаметьев. — Что же касается банка «Зенит», то, по моим оценкам, у него достаточный размер собственных средств. То есть в отличие от банка «Санкт-Петербург», которому нужно увеличить размер собственного капитала, «Зенит» может переждать неблагоприятную конъюнктуру рынка».

«Сейчас для IPO банков не самое удачное время. И до конца года вряд ли в конъюнктуре рынка будут улучшения. Пока очевидно, что кризис еще не прошел, впереди еще трудные месяцы октябрь и ноябрь», — отмечает Александр Щеглов.

С ним согласен и Юрий Еремин: «Понятно, что банки будут выбирать оптимальный момент для размещения, думаю, полгода — достаточный срок, чтобы конъюнктура поднялась. Интерес к банковскому сектору высок, достаточно дождаться завершения кризиса ликвидности. Если говорить о капитализации компаний, то банк «Санкт-Петербург» можно оценить в 650—700 млн долл., банк «Зенит» — 2,3—2,5 млрд долл.».

В банке «Зенит», как и в банке «Санкт-Петербург», не смогли прокомментировать включение акций в список B.
Добавить комментарий (0 Комментарии)

Лидером является ХКФ-банк, у которого задолженность превышает 27%, следом за ним идут «Русский стандарт», которому клиенты не вернули вовремя 16% от выданных кредитов, и ДжиИ Мани Банк, у которого доля просроченных кредитов равна 13%. К таким выводам пришли аналитики рейтингового агентства «Эксперт РА» в своем исследовании «Банковский риск-менеджмент 3D: Движение в тумане». При этом в 2007 году объем просрочки по розничным кредитам обогнал объем «плохих» корпоративных долгов.

Как пишут в своем исследовании аналитики «Эксперт РА», в целом агрегированные показатели, характеризующие уровень кредитных рисков в отечественной банковской системе, находятся на допустимом уровне. При этом важнейший индикатор кредитных рисков — уровень просроченной задолженности — по кредитному портфелю в целом за последние полтора года вырос с 1,3 до 1,5% от общего объема выданных кредитов. В целом, отмечает руководитель направления рейтингов банков «Эксперт РА» Ирина Велиева, по банковской системе, согласно данным ЦБ, «плохих» кредитов не так много: доля проблемных и безнадежных ссуд за 2006 год снизилась с 3,2 до 2,6% и на 1 июля 2007 года осталась на этом уровне.

Ирина Велиева отметила, что если динамика доли просроченной задолженности в корпоративном секторе не внушает опасений, то накопленные в розничном кредитовании риски влекут рост невозвратов. Так, доля просроченной задолженности физлиц в целом по рынку за последние полтора года выросла с 1,57 до 2,71%. Корпоративные же заемщики, наоборот, стали более надежными: если доля просрочки по ним на начало 2006 года составляла 1,26%, то к 1 июля текущего года упала до 1,04%. При этом, продолжает Ирина Велиева, в этом году объем просрочки по рознице обогнал «плохие» корпоративные долги: 80,3 млрд руб. против 73,9 млрд.

В ходе исследования аналитики «Эксперт РА» выделили 30 крупнейших банков по уровню просроченной задолженности физических лиц на 1 июля 2007 года. Лидирующие позиции заняли ХКФ-банк, «Русский стандарт» и ДжиИ Мани Банк.

У остальных банков этот параметр ниже 10%. Как пояснила Ирина Велиева, данные по просроченной задолженности агентство использовало из формы отчетности №101 самих банков, предоставляемых в ЦБ.

Между тем в банках категорически не согласны с мнением аналитиков. В пресс-службе ХКФ-банка РБК daily заявили, что «нам непонятно происхождение цифры 27,58%». «Согласно данным отчетности по МСФО, наиболее корректно отражающей показатель просроченной задолженности, уровень плохих долгов в портфеле банка составлял в 2006 году 14,17%. В связи с улучшением технологии работы внутренней службы сбора долгов банка уровень просроченной задолженности по некоторым продуктам составляет 4%. На конец второго квартала 2007 года уровень доли просроченных кредитов свыше 90 дней составил 13,47%». При этом в ХКФ-банке добавили: «В портфеле накапливаются ссуды, нереальные для взыскания. Процесс их списания с баланса сильно осложнен действующим законодательством».

В «Русском стандарте» РБК daily сообщили, что «по состоянию на 1 июля уровень просроченных кредитов свыше 90 дней у нас составлял 4,69%», отказавшись от дальнейших комментариев. «Наша просроченная задолженность ниже указанных показателей. Мы не называем конкретные цифры, так как считаем это нашим конкурентным преимуществом», — заявила РБК daily директор по внешним связям ДжиИ Мани Банка Екатерина Тутон.

«Показатели, приведенные в таблице, характеризуют уровень накопленных кредитных рисков на конкретную дату, — отмечает Ирина Велиева, — Просроченная задолженность «физиков» — это сейчас как бомба замедленного действия, которая может сработать, когда экономический цикл перейдет в стадию спада».

Добавить комментарий (0 Комментарии)

В этот же день целевую цену по акциям ВТБ в очередной раз снизила ИК «Тройка Диалог». После публикации банком скромных показателей за полугодие все надежды инвестбанки теперь возлагают на разовые доходы ВТБ, которые ему удается получать порой в неожиданных местах.

Deutsche Securities понизила целевую цену акций ВТБ в связи со снижением прогноза комиссионных доходов на период 2007—2009 годов на 10—13%. «В первом полугодии 2007 года чистая прибыль составила 504 млн долл. Однако на комиссионный доход повлияла разовая прибыль в размере 57 млн долл. С поправкой на этот разовый доход чистая прибыль составила 461 млн долл., что на 3,5% ниже консенсус-прогноза», — говорится в отчете Deutsche Securities. В результате прогноз по чистой прибыли ВТБ снижен на 4% — Deutsche Bank ожидает, что в 2007 году она составит 1,27 млрд долл.

Акции ВТБ третий месяц торгуются ниже цены размещения. В пятницу на LSE его бумаги покупали по 9,33 долл. за GDR, что на 11,6% ниже уровня размещения. Это означает, что институциональные и частные инвесторы, выложившие 8 млрд долл. в ходе IPO, на сегодняшний день потеряли 932 млн долл. Аналогичные потери у фондов под управлением DWS Investments, входящей в группу Deutsche Bank, — они приобрели в ходе IPO акции ВТБ на сумму порядка 200 млн долл. Deutsche Bank не единственный из пула андеррайтеров, сыгравший на понижение акций ВТБ. Goldman Sachs рекомендовал продавать акции банка, выставив оценку на уровне 10,73 долл. за GDR. В конце прошлой недели инвестбанки давали и более низкие уровни: в пятницу ИК «Тройка Диалог» второй раз понизила целевую цену — на этот раз до 10,86 с 11,42 долл. за GDR.

Еще один повод для снижения ожиданий по поступлениям комиссионных доходов — это уменьшение доходов ВТБ от андеррайтинга долговых инструментов из-за сложной конъюнктуры рынков капитала в России и за рубежом. «Основная причина — более медленный рост комиссионного дохода в первом полугодии по сравнению с нашими прогнозами. И мы ожидаем, что тенденция вполне может сохраниться, причем не ­только в 2007-м, но и в последующих периодах. А ситуация с рынком андеррайтинга — это просто дополнительный аргумент для снижения ожиданий в этом году», — объяснил РБК daily старший аналитик по банковскому сектору Дойче Банка Дмитрий Дмитриев.

Первоначально аналитики не ожидали от ВТБ значительных поступлений от разовых доходов в начале года и рассчитывали капитализацию по другой модели. Однако выяснилось, что в первом полугодии ВТБ получил 57 млн долл. за назначение банка-депозитария в рамках размещения своих акций на бирже. «Речь идет о Bank of New York», — объяснил РБК daily вице-президент ВТБ Василий Титов.

По данным российской отчетности, на конец полугодия в Bank of New York хранилось 14,6% акций ВТБ в виде депозитарных расписок. За право их обслуживания BoNY щедро заплатил — 1% от рыночной стоимости размещаемых бумаг. Как отмечает зампред правления Абсолют Банка Анатолий Максаков, эти расходы для депозитария окупятся в будущем за счет доходов, получаемых от акционеров ВТБ при обслуживании их счетов. Кстати, осенью ВТБ не стал отменять плату за хранение собственных акций по примеру других участников «народных IPO», хотя вознаграждение, полученное им от BoNY, перекрывает плату, установленную банком ВТБ 24 за хранение в годовом выражении в пересчете на всех держателей локальных акций (при тарифе 0,02% от суммы пакета).

По заявлениям менеджмента ВТБ, по итогам года банк все-таки получит заявленную ранее чистую прибыль не менее 1,1 млрд долл. Аналитики полагают, что за счет распродажи активов это возможно. Так, согласно оптимистичным прогнозам Дойче Банка, в котором видят по акциям ВТБ потенциал роста 50% в течение года, во втором полугодии банк должен получить 710 млн против 504 млн долл. в первом.
Добавить комментарий (0 Комментарии)

Но даже крупные компании все чаще получают отказ или уведомление о приостановлении финансирования, рассказывают кредитные брокеры. Почти 90% новых клиентов получают отказ в банках, говорит вице-президент Связь-банка Аркадий Комягинский. По его наблюдениям ставки достигают 18%. «Такой и более высокий уровень не в состоянии охладить пыл заемщиков, объем запросов вырос в разы», — делится член кредитного комитета крупного банка.

МДМ-Банк и вовсе отказался от наращивания требований к крупным корпорациям, объем которых сейчас составляет $1,5 млрд (весь кредитный портфель — $5,3 млрд). Портфель будет расти за счет средних компаний (годовой оборот — от $0,5 млн) и малого бизнеса, говорит финансовый директор МДМ-банка Андрей Ильин. Крупным клиентам сейчас удобнее предлагать структурированные продукты: банк больше заработает на комиссиях и избежит нагрузки на ресурсы, отмечает Ильин.

Для принятия решения о пересмотре ставок банк две недели понаблюдает, как заемщики погашают займы, говорит зампред правления Возрождения Людмила Гончарова. Количество просроченных платежей выросло в разы, признается топ-менеджер крупного банка.

Сейчас на крупные кредиты у банков приходится около 60% портфеля, а оптимальная доля — 30%, считает зампред правления Собинбанка Игорь Дуда.
Добавить комментарий (0 Комментарии)

Сибакадемстрой (САС), подконтрольный Игорю Киму, в минувший четверг увеличил свою долю в ООО «УК «Фуд-мастер» с 33% до 75%, говорится в официальном сообщении САС. Совет директоров САС оценил 42% долей «Фуд-мастера» в 652 млн руб. (34,4% от балансовой стоимости активов САС по состоянию на 30 июня 2007 г.). Продавцом в сообщении указан Игорь Ким.

«Одна из идей этой сделки — создание управляющей компании», — пояснил Ким.

Ким в марте 2007 г. выкупил у местного предпринимателя Андрея Алексеева 50% «Фуд-мастера». Это 50 заведений: трактиры «Жили-были», столовые «Вилка-ложка», кафе «Гриль-мастер», «Ланч-кафе», «Пицца и паста», кофейня «Кофе-сан» и ресторан «Макарони».

Сейчас из небанковских активов Ким кроме САС является бенефициаром ЗАО «Сибакадеминвест» с выручкой $16,3 млн и чистой прибылью $9,37 млн, владеет 100%-ной долей таксомоторной компании (100 автомобилей) «Гольфстрим» с выручкой 20 млн руб. и чистым убытком 41 млн руб. и оставшейся 25%-ной долей «Фуд-мастера» с оборотом более 900 млн руб. (данные за 2006 г., по информации компаний).

Оценивать свой бизнес Ким не стал, отметив лишь, что его вложения в общепит и «Сибакадеминвест» составили «десятки миллионов долларов». По оценке руководителя группы финансовой экспертизы ИК «Финам» Юрия Еремина, рыночная стоимость «Гольфстрима» не превышает $2,5 млн, САС стоит $100 млн, «Сибакадеминвест» — $75 млн и «Фуд-мастер» — $60 млн. Всего — $237,5 млн.

У Кима есть еще несколько компаний, о деятельности которых он отказался рассказать, но не исключил, что и они будут консолидированы в активе «Сибакадемстроя».
Добавить комментарий (0 Комментарии)

В конце сентября совет директоров Банка России принял решение о расширении ломбардного списка, то есть списка эмитентов, чьи облигации участвуют в сделках репо и принимаются в обеспечение кредитов ЦБ. Согласно подписанному 1 октября главой ЦБ Сергеем Игнатьевым письму, оказавшемуся в распоряжении Ъ, в этот список добавляется 63 выпуска облигаций. Число эмитентов вырастет более чем вдвое, до 59. Причем большую часть этого увеличения составят банки -- количество кредитных организаций вырастет с 7 до 25. По оценкам ЦБ, такая мера позволит увеличить объем принимаемых в залог обязательств с 1,25 трлн до 1,4 трлн руб.

В Центральном банке во второй половине дня в пятницу уже не нашлось специалистов, готовых пояснить решение ЦБ.

Столь резкое расширение ломбардного списка фактически стало реакцией ЦБ на кризис ликвидности в банковском секторе. В конце августа российские банки испытывали колоссальную потребность в деньгах, вызванную кризисом ликвидности на мировых фондовых рынках. Объем сделок прямого репо с ЦБ, осуществляемых банками ежедневно, составлял 120-240 млрд руб. Тогда же в Банке России прогнозировали, что в октябре-ноябре рефинансирование банковской системы снова будет крайне востребованным. Первый зампред Банка России Алексей Улюкаев в начале сентября прогнозировал, что потребность банков в этот период может достичь 300-400 млрд руб. в день. Для облегчения возможности кредитования с октября ЦБ планировал снизить на две ступени требования по кредитным рейтингам для бумаг, принимаемых в обеспечение сделок. "Видно, что ЦБ торопится,-- говорит аналитик Альфа-банка Екатерина Леонова.-- Но еще предстоит согласовать с биржей включение этих выпусков бумаг в госсекцию, для того чтобы банки имели возможность использовать их в сделках".

Эксперты уверены, что включение облигаций в ломбардный список станет серьезной поддержкой для этих бумаг. "Это хорошо для самих банков, поскольку станет дополнительным фактором спроса на их бумаги",-- замечает кредитный аналитик банка "Ренессанс Капитал" Максим Раскоснов. Кроме того, наибольший объем ломбардного списка приходится на гособлигации, а также на корпоративные и муниципальные "голубые фишки", которые в основном находятся в портфелях Пенсионного фонда России, крупных банков и нерезидентов, не испытывающих проблем с ликвидностью. Поэтому за счет расширения списка, по словам Екатерины Леоновой, ЦБ сможет напрямую кредитовать средние и малые банки.

Вместе с тем в связи со снижением требования к залоговым бумагам повышаются риски Банка России. И если вероятность дефолта по новым бумагам аналитики оценивают как крайне незначительную, то от резкого падения цен никто из эмитентов не застрахован. В частности, облигации "Русского стандарта" в августе-сентябре падали в цене на 5-6% от номинала, облигации УРСА банка -- на 3-4% от номинала. При этом, как отмечает Екатерина Леонова, пока Банк России не имеет возможности продавать на рынке ценные бумаги, оставшиеся у него в случае неисполнения обязательств коммерческого банка. Соответствующий законопроект еще летом был внесен Госдуму, однако пока еще не прошел даже первого чтения. "В этом случае ЦБ должен дождаться оферты или погашения по бумаге, принятой в залог",-- отмечает главный аналитик долговых рынков ГК "Регион" Александр Ермак.

Пока от падения цен ЦБ страхуется выставлением соответствующего дисконта к текущей рыночной цене облигаций. Так, корпоративные облигации из ломбардного списка для однодневных операций репо принимаются с дисконтом 9%, для двухнедельных -- до 13%, для полугодовых -- до 15%. Эксперты, считают, что, включая в ломбардный список более рисковые бумаги, ЦБ должен себя подстраховать. "Скорее всего, дисконт по новым облигациям будет выше, поскольку это более рисковые активы с более низким кредитным качеством",-- полагает Екатерина Леонова.
Добавить комментарий (0 Комментарии)

В Петербурге пока не было кредитных организаций, имеющих индийские корни. Как рассказал РБК daily зампред правления ООО «АйСиАйСиАй Банк Евразия» Владислав Войцехович, в Санкт-Петербурге открывается универсальный филиал, который будет обслуживать любых клиентов. Пока в штате филиала всего 17 сотрудников. Банк выбрал неожиданное место для своего головного офиса в здании Санкт-Петербургской фьючерсной биржи, на Лиговском, 274, за которой долгое время тянется шлейф корпоративных скандалов и судебных разбирательств. Поэтому, как считают другие банкиры, место обошлось недорого.

Основной интерес для банка представляет розничный рынок. Филиал будет предлагать как стандартные продукты — ипотеку, кредитные карты, так и свое ноу-хау — программу, позволяющую клиентам других банков переносить задолженность по кредиткам на кредитные карты «АйСиАйСиАй Банк Евразия». Перекупая таким образом задолженность клиентов, банк рассчитывает резко нарастить клиентскую базу. Перешедшие в банк клиенты будут получать кредитную карту ICICI с лимитом, превышающим прежний. «Со временем у нас будет полный набор кредитных продуктов. На первом этапе филиал будет ориентироваться на ипотеку, кредитные карты и вклады. В следующем году мы планируем приступить к более мелкому потребительскому кредитованию», — рассказал г- н Войцехович.

Какой-то определенной стратегии по строительству сети офисов в Петербурге у банка пока нет. По слова г-на Войцеховича, банк может пойти по пути сотрудничества с другими кредитными учреждениями и использовать их сеть, а может заняться построением сети своих допофисов. Собственная сеть банка на сегодняшний день включает филиал и три отделения в Москве, а также два отделения в Калужской области, где зарегистрирован головной офис.

Несмотря на розничную ориентированность банка, его первым крупным проектом в Петербурге станет финансирование ГУП «ТЭК СПб» на реконструкцию Приморской котельной. Банк уже фактически выиграл конкурс на предоставление предприятию кредита в размере 195 млн руб., в котором был единственным участником. «Мы изучили финансовое положение компании и решили подать заявку. Это для нас первый подобный опыт в России. Проекты в области инфраструктуры всегда интересны», — сообщил г-н Войцехович. Других корпоративных клиентов в городе у банка, по словам г-на Войцеховича, нет.

«Выходя на российский рынок, зарубежным коллегам необходимо учитывать специфику работы на нашем быстро меняющемся рынке с учетом последних событий, таких как введение эффективных ставок и рост доли просрочки в сегменте экспресс- и потребительского кредитования», — отмечает и.о. управляющего филиалом Абсолют Банка в Петербурге Виталий Демидов. «Конечно, используя свою программу по выкупу задолженности по кредитным картам, ICICI может создать себе клиентскую базу, но ему придется действовать осторожно», — говорит аналитик банка «КИТ Финанс» Мария Кальварская.

А один из банкиров, не пожелавший называть своего имени, отмечает, что с каждым годом иностранным банкам становится все сложнее выходить на рынок: «Хансабанк (теперь Сведбанк), открывший полтора года назад филиал в Санкт-Петербурге, так и не смог показать никаких результатов, хотя в Эстонии этот банк работает очень успешно». В пику ему аналитик ИК «Финам» Владимир Сергиевский говорит о хороших перспективах индийского банка.
Добавить комментарий (0 Комментарии)